מסחר ב-CFD בזירה מפוקחת
מסחר ב-CFD בזירה מפוקחת
CFD – חוזה הפרשים – הוא אחד הכלים הפיננסיים הנפוצים למסחר בשוק ההון. במאמר זה תגלו כיצד מסחר ב-CFD עובד, מהם יתרונותיו, ומה חשוב לדעת לפני שמתחילים לסחור.
בעידן של נגישות פיננסית וטכנולוגיה חוצת גבולות, מסחר ב-CFD מעניק לסוחרים העצמאיים כלים מתקדמים לפעול בשווקים הגלובליים – תוך שמירה על רגולציה מקומית. ATRADE מציעה את השילוב בין פלטפורמות חדשניות, רישיון רגולטורי וגישה למגוון רחב של נכסים פיננסיים.
מה זה CFD ?
CFD (Contract for Difference) או בעברית חוזה הפרשים, הוא מכשיר פיננסי נגזר שמאפשר לסחור על שינויים/הפרשים במחיר של נכס בסיס – מבלי להחזיק בו בפועל.
ניתן לסחור על מגוון רחב של מכשירים פיננסיים שונים ומגוונים בשוק ההון, ב-ATRADE ניתן לסחור באמצעות CFD על מכשירים כגון: מניות, מדדים, מט”ח, סחורות ואג”ח – במסגרת חשבון מסחר עצמאי.
יתרונות מסחר באמצעות CFD
מסחר בלונג ובשורט
לונג – פתיחת עסקת קנייה כאשר קיימת ציפייה לעלייה בערך הנכס. שורט – פתיחת עסקת מכירה מתוך הערכה שהמחיר ירד.
שילוב האפשרות לפעול בשני כיווני השוק מאפשר גמישות אסטרטגית.
מינוף פיננסי
מינוף מאפשר לסוחרים לפתוח עסקאות בשווי גבוה מההון העצמי שברשותם.
חשוב להבין, כי ככל שרמת המינוף גבוהה יותר – כך גדלה גם רמת הסיכון. מסחר ממונף רגיש לתנודות – כך גם שינוי קטן במחיר הנכס עלול להשפיע במהירות על התוצאה של העסקה.
דוגמא למסחר עם מינוף
תרחיש 1 – פוטנציאל רווח
הון עצמי: 1,000 דולר
שווי העסקה: 10,000 דולר (מינוף 1:10)
תנועה חיובית עם כיוון העסקה של 5% בשוק
רווח פוטנציאלי: 500 דולר
תשואה על ההון: 50%
תרחיש 2 – פוטנציאל להפסד
אותה עסקה ממונפת: 10,000 דולר
תנועה שלילית נגד כיוון העסקה של 5% בשוק
הפסד פוטנציאלי: 500 דולר
פוטנציאל אובדן מההון העצמי: 50%
כאמור, חשוב להבין שמינוף עשוי להגביר לא רק את הרווחים – אלא גם את ההפסדים, לכן – ניהול סיכונים הוא חלק בלתי נפרד ממסחר אחראי.
גישה לשווקים פיננסיים גלובליים
מסחר ממונף מאפשר חשיפה לנכסים אשר עלותם גבוהה מההון העצמי, כך שניתן להיכנס לעסקאות גדולות מבלי להשקיע את מלוא הסכום בפועל.
כמו כן, שימוש במינוף מאפשר גמישות שיכולה להתאים לסוחרים מנוסים ומתחילים –כאלו שפועלים עם הון עצמי נמוך, וסוחרים שמבקשים לפעול בעסקאות גבוהות יותר משווי ההון העצמי.
כמובן יש לזכור שהמינוף עשוי לשמש כמכפיל – הן לרווחים והן להפסדים.
רגולציה בישראל – מה חשוב לדעת?
בעבר פעלו בישראל עשרות זירות CFD ללא רישיון מוסדר – מה שהוביל לשוק בלתי מפוקח וחסר אחידות. בתקופה ההיא, עולם המסחר בזירות התמקד בעיקר בתחום המט”ח (פורקס – FOREX) אך כיום ניכרת התרחבות משמעותית גם למסחר במדדים וסחורות.
באוגוסט 2014 אישרה ועדת הכספים של הכנסת את תקנות ניירות ערך (זירת סוחר לחשבונו העצמי), תשע”ה-2014, אשר השלימו את תיקון 42 לחוק ניירות ערך, תשכ”ח-1968 – תיקון שנועד לקבוע את תנאי הרישיון לניהול זירת סוחר בישראל.
בספטמבר 2016 רשות ניירות ערך העניקה את הרישיונות הראשונים לזירות סוחר. לאחר השלמת האסדרה פועלות כיום בישראל 4 זירות מסחר מורשות.
באוקטובר 2016 קיבלה ATRADE רישיון לניהול זירת סוחר בישראל.
ATRADE פעלה לאורך השנים לקידום החקיקה ואסדרת תחום זירות הסוחר בישראל, מתוך ראייה כי רגולציה היא צעד חיוני ליישור קו עם השווקים המובילים בעולם. את הרישיון לניהול זירת סוחר קיבלה לאחר שעמדה בכל הדרישות שנקבעו על ידי רשות ניירות ערך.
מאז כניסת הרגולציה לתוקף, זירות המסחר המורשות פועלות בהתאם למסגרת תקנות ברורה – הכוללת בין היתר:
מסחר עם גב עולמי
ATRADE היא חלק מקבוצת AvaTrade הבינלאומית הפועלת בלמעלה מ־150 מדינות עם 9 רישיונות רגולטוריים עולמיים.
מסחר בקבוצה עם רגולציה חובקת עולם
לסיכום – מסחר אחראי מתחיל בבחירה נכונה
CFD הוא מכשיר פיננסי גמיש, המאפשר מסחר עצמאי בשווקי ההון הגלובאליים. מסחר בחוזי הפרשים דורש ידע, מיומנות והבנת הסיכונים, לצד חשיבות המסגרת רגולטורית.
יש לציין, כי הרישיון לניהול זירת סוחר מטעם הרשות לניירות ערך אינו מהווה כל אישור לכך שהמסחר בזירה הינו אפיק השקעה בטוח או מומלץ.
